Q: אילו מסלולים מאפשרים חשיפה משמעותית לחו"ל?

מסלול עוקב מדד S&P500 - מאה אחוז מהנכסים מהנכסים מנוהלים מחוץ לישראל. מסלול משולב סחיר - כ-100% מהנכסים מנוהלים מחוץ לישראל עם חשיפת מט"ח מלאה. מסלול עוקב מדדי מניות - משמש כמסלול טכנולוגיה עם חשיפת מט"ח מלאה. המסלולים האמורים לעיל בקרן הפנסיה המקיפה מנהלים את נכסיהם כאמור למעט הנכסים המושקעים באיגרות חוב מסוג "ערד" או באפיק השקעה מובטח תשואה, בהתאם להוראות ההסדר התחיקתי.

Question 1

אילו קופות נכללות במודל החדש?

Accepted Answer

קרנות פנסיה (ללא קרנות ותיקות)
פוליסות ביטוח פנסיוני לרבות פוליסות משתתפות ברווחים (לא כולל פוליסות מבטיחות תשואה)
קרנות השתלמות
קופות גמל לחיסכון (למעט קופות מרכזיות וקופת גמל חיסכון לילד)
פוליסות פרט לחיסכון

Question 2

מהו מודל מסלולי ההשקעה החדש לפי החוזר?

Accepted Answer

רשימת מסלולי ההשקעה החדשה כוללת מגוון מסלולי השקעה, כך שבאפשרותך לבחור להשקיע את כספך במסלול/ים המתאימים לצרכיך האישיים.

להלן סקירה של האפשרויות השונות:

1. מסלולי השקעה תלויי גיל: קיימים במוצרי הפנסיה, קופות ביטוח או קופות גמל, ומשתנים בהתאם לגיל שלכם.

2. מסלולי השקעה כלליים: חשוב לציין כי המסלולים הנ"ל אינם פתוחים למצטרפים חדשים בקרנות פנסיה וקופות ביטוח פנסיוניות החל מ- 01.01.2016.

3. מסלולי השקעה מתמחים: מסלולי השקעה מתמחים המחולקים למספר אשכולות בהתאם למאפייני ההשקעה שלהם ולסוג ההוצאות הישירות שניתן לגבות מהם.

4. מסלולים למקבלי קצבה ומסלולים מתמחים למקבלי קצבה: מיועדים למי שכבר מקבלים קצבאות.

להלן רשימת המסלולים המתמחים האפשריים בהתאם לאשכולות המפורטים ברשימת מסלולי ההשקעה:

מתמחים בניהול אקטיבי

מסלולים המאופיינים בהשקעות ישירות לצד השקעות בנכסים עוקבי מדדים:

כספי (שקלי)
אשראי ואג"ח
מניות
אשראי ואג"ח עם מניות (עד 25% מניות)

מתמחים באפיקים סחירים

מסלולים המאופיינים בהשקעות בנכסים סחירים:

אג"ח סחיר
משולב סחיר
מניות סחיר
אג"ח עם מניות (עד 25% מניות)

מתמחים עוקבי מדדים

מסלולים המאופיינים בהשקעות במכשירי עוקבי מדדים:

עוקב מדד s&p500
עוקב מדדי אג"ח
עוקב מדדי מניות
עוקב מדדים - אג"ח עם מניות (עד 25%)
עוקב מדדים גמיש

מסלולי השקעה - אמונה וקיימות

מסלולים המתמחים בניהול השקעות בהתאם לעקרונות אתיים או דתיים, כמו קיימות סביבתית או הלכה (דיני תורה):

הלכה
קיימות

Question 3

האם השינוי יחול על מי שכספם מנוהל במסלולי השקעה קיימים או רק על מצטרפים חדשים מיום 1 ביולי 2024?

Accepted Answer

ההוראות החדשות יחולו על כלל העמיתים והמבוטחים, הן קיימים והן מצטרפים חדשים, אך השינוי במסלולים ישפיע רק על העמיתים והמבוטחים שכספם מנוהל במסלולי השקעה שמשנים מדיניות השקעה תקנונית, או במסלולי השקעה המתמזגים למסלולי השקעה אחרים, בקופות/בפוליסות שצוינו לעיל).

Question 4

האם אקבל הודעה במקרה שתשתנה המדיניות התקנונית במסלול בו מנוהלים כספי החיסכון שלי?

Accepted Answer

בוודאי. אם המסלול שבו מנוהל כספך ישנה את מדיניות ההשקעה התקנונית שלו, נעדכן אותך. העדכון יכלול מידע על מדיניות ההשקעה של המסלול טרם השינוי ולאחריו ועל האפשרויות השונות שעומדות לרשותך.

מידע על שינוי שם מסלול או שינוי לא מהותי של מדיניות השקעה תקנונית יופיע החל מיום 1 ביולי 2024 באזור האישי ובתקנון או בנספח מסלולי השקעה, לפי העניין. כך למשל, שינוי שם מסלול "מחקה מדד S&P500" ל-"עוקב מדד S&P500" אינו שינוי מהותי.

חשוב לדעת שתמיד ניתן להחליט להעביר את הכסף למסלול אחר באותה קופה, כל עוד זה מתאפשר לפי הוראות הדין והוראות התקנון/פוליסה.

Question 5

קיבלתי מכתב על מיזוג מסלולים, מה המשמעות של הליך זה ומה הסיבה למיזוג?

Accepted Answer

במטרה להתאים את מסלולי ההשקעה הקיימים לרשימת מסלולי ההשקעה שפרסמה הרשות, עלינו למזג מסלולי השקעה למסלולים המתאימים ביותר מתוך האפשרויות הקיימות ברשימה. המשמעות היא שכספיך ינוהלו במסלול השקעה התואם את מדיניות ההשקעה התקנונית שקבעה הרשות.

חשוב לדעת כי בכל זמן ובהתאם להוראות הדין והוראות התקנון/הפוליסה, ניתן להעביר את הכספים שצברת למסלול השקעה אחר.

Question 6

כיצד אדע מה מדיניות ההשקעה בכל אחד ממסלולי ההשקעה?

Accepted Answer

מדיניות ההשקעה התקנונית קבועה בתקנון הקופה או בנספח מסלולי ההשקעה. המדיניות התקנונית של מרבית מסלולי ההשקעה תתעדכן ותפורסם ביום 1 ביולי 2024 עם כניסת החוזר לתוקף.

מדיניות ההשקעה הצפויה של מסלולי ההשקעה הינה הצהרה מראש של גוף מוסדי על מדיניות ההשקעה שלו, וזו תפורסם עד יום 31/7/2024 באתר שלנו. חשוב לדעת כי מדיניות ההשקעה הצפויה יכולה להשתנות מעת לעת.

Question 7

היכן אראה מה השתנה בקופות שלי?

Accepted Answer

אם בוצע שינוי במסלולי ההשקעה שלך בקופה כגון: מיזוג המסלול למסלול אחר או שינוי מהותי במדיניות ההשקעה התקנונית של המסלול, נעדכן אותך.

ניתן לראות את שמות מסלולי ההשקעה בחשבונך, לשנות מסלול השקעה, ולבצע פעולות נוספות באזור האישי באתר שלנו, תחת "מסלולי השקעה".

Question 8

אילו מסלולים מאפשרים חשיפה משמעותית לחו"ל?

Accepted Answer

מסלול עוקב מדד S&P500 - מאה אחוז מהנכסים מהנכסים מנוהלים מחוץ לישראל.
מסלול משולב סחיר - כ-100% מהנכסים מנוהלים מחוץ לישראל עם חשיפת מט"ח מלאה.
מסלול עוקב מדדי מניות - משמש כמסלול טכנולוגיה עם חשיפת מט"ח מלאה.

המסלולים האמורים לעיל בקרן הפנסיה המקיפה מנהלים את נכסיהם כאמור למעט הנכסים המושקעים באיגרות חוב מסוג "ערד" או באפיק השקעה מובטח תשואה, בהתאם להוראות ההסדר התחיקתי.